En el Observatorio hemos seguido de cerca la desesperación del Gobierno por ratificar el Tratado Bilateral de Inversiones (TBI) con los Emiratos Árabes Unidos (EAU). Si bien la discusión pública se ha centrado en la evidente inconstitucionalidad del arbitraje internacional (artículo 422), existe una maraña mucho más profunda y peligrosa: las especificidades de EAU como un nodo central del crimen organizado global.
De «Paraísos» a Guaridas: El linaje de la opacidad
Lo primero es llamar a las cosas por su nombre. No estamos ante «paraísos», sino ante guaridas fiscales. Como bien señalamos en nuestra reciente entrevista con Pedro Páez, el término «paraíso» es fruto de una traducción malintencionada del inglés tax haven (refugio), ocultando su verdadera naturaleza: lugares donde se esconde el dinero para hurtarlo al bienestar común.
Esta lógica no es nueva; es la evolución de los cofres de oro que los piratas ingleses ocultaban en sus colonias. Hoy, EAU ha perfeccionado este ecosistema. Según el Índice Global del Crimen Organizado, los Emiratos poseen una puntuación escalofriante de 9 sobre 10 en delitos financieros. Es, en términos llanos, un «criminal hub» o centro mundial de ilícitos.
Los tres pilares del ecosistema criminogénico
Para entender en qué nos estamos metiendo, debemos analizar los hallazgos de investigaciones como las de la Dra. Yulia Krylova (George Mason University). EAU se sostiene sobre tres pilares de comercio ilícito que alimentan conflictos globales:
- El Oro de Sangre: Dubai es el mayor centro mundial para el comercio de oro del mercado negro. Casi la mitad del oro que ingresa a EAU proviene de zonas de conflicto o estados frágiles, donde se produce mediante minería artesanal ligada al trabajo forzoso y la destrucción ambiental. EAU sirve como lavandería para que este oro, incluyendo el que sale de nuestra Amazonía, pierda su trazabilidad y termine en vitrinas de India o Suiza.
- Cigarrillos Ilícitos: Se estima que EAU es responsable de entre el 20% y 25% del mercado mundial de cigarrillos de contrabando. Las Zonas Francas, como Jebel Ali (Jafza), facilitan la fabricación y el re-etiquetado de marcas que inundan mercados en África y Europa.
- Tráfico de Armas: EAU juega un papel crítico en la violación de embargos de la ONU, canalizando armamento hacia Libia, Siria y Yemen. Utilizan estructuras empresariales complejas y empresas de fachada para disfrazar estas transferencias.
La lavandería inmobiliaria: $31.000 millones en sospechas
El sector inmobiliario de Dubai es quizás el ejemplo más tangible de este ecosistema criminogénico. El informe Global Web of Corruption identifica a 262 individuos de 38 países vinculados a escándalos de corrupción que poseen propiedades en Dubai para ocultar su riqueza. Se han detectado transacciones sospechosas por más de $31.000 millones de dólares, una cifra que equivale a casi un tercio del PIB del Ecuador.
Aquí es donde entra el peligro para nuestro país. La facilidad para crear empresas fantasma y el férreo sigilo bancario permiten el round tripping o triangulación de capitales. Un empresario puede sacar dinero del Ecuador sin pagar impuestos, enviarlo a una cuenta en Dubai y luego «re-invertirlo» en su propia empresa local bajo la protección hiper-privilegiada de un TBI.
Global Web of Corruption (2025). 262 Individuals from 38 Countries Nailed in Dubai Real Estate Scandal.
Aykut, D., et al. (2017). What to Do When Foreign Direct Investment Is Not Direct or Foreign: FDI Round Tripping. World Bank.
Negocios de familia por sobre la seguridad nacional
Es imperativo cuestionar por qué, en diciembre de 2025, el Gobierno borró a EAU de la lista de paraísos fiscales de la noche a la mañana para firmar el TBI al día siguiente. Esta urgencia despierta suspicacias éticas profundas, especialmente considerando los vínculos comerciales de la familia Noboa con intereses emiratíes en el manejo de puertos, desde donde se han reportado las mayores incautaciones de cargamentos de droga en Europa.
Firmar un TBI con una jurisdicción secreta no es solo una decisión económica; es una amenaza a la seguridad interna. Estamos abriendo la puerta a capitales que se nutren de la violencia y la infiltración institucional. Una vez firmado, este «tratado zombi» nos atará por una década incluso si intentamos denunciarlo, permitiendo que tribunales de arbitraje extranjeros nos impongan indemnizaciones multimillonarias por aplicar controles soberanos.
Les invitamos a ver la entrevista completa en el canal de Latinidades:
Observatorio de la dolarización 